“90后”理财与负债超九成生活有压力近半有实质负债

2020年刚到,第一批“90后”已经“三十而立”。而立之年的他们,财务状况怎么样?他们怎么消费,怎样理财,负债几何?

当存款利息跑不过CPI,日常生活所需商品越来越贵,也就意味着,你手里的钱越来越不值钱了。

有统计显示,2019年全国累计调控次数达到了620次左右,近3年多来全国累计调控次数达到了1200次左右。可以说,在“房住不炒”的定位下,信贷资金违规流入房地产领域被严查,加杠杆买房遭遇严防死守下,房间再上涨空间不大了。

这似乎就是我们印象中的“90后”。但“90后”真是如此吗?

仅以北京为例,2018年北京的住户存款余额约为3.2万亿元,如果按2018年北京常住人口2154万计算,人均存款余额约15万元。按照最新数据,截止到2019年11月末,北京市人民币住户存款余额3.6万亿元,同比增长13.5%,增速创下近五年同期最高增速,这也意味着北京居民手里的存款正越来越多。

有意思的是,高知高薪人群的负债比例显著更高。尼尔森数据显示,一线城市、偏高收入、硕士及以上、有海外经历的年轻人负债比例分别为55%、64%、64%、72%。

大部分有负债的“90后”都能及时还上款。尼尔森的报告还显示,87%的年轻人近一年中从未出现过逾期现象。

可是,在经济形势低迷时期,手里有钱,花还是不花,是个大问题。

硝烟弥漫的销售战局自然少不了营销团队的全力出击。除了追着市场热点抢发新品,多款ETF产品采用0.15%的行业最低管理费率,打起了价格战,其他基金品种的申购费打折更是屡见不鲜。

偏爱互联网平台的“90后”理财

当然,最终付费在这个价格上会有折扣,这要看她能提前存了多少钱。这家位于北京西四环小街上的理发店,并非大的连锁店,门面处于80年代老式板楼的底商,装修风格也还似乎停留在上个世纪。

不过,另一方面,在这一次的CPI上升中,猪肉价格上涨不应该是唯一的“背锅侠”。尽管中国的CPI不包含房价,但房租、装修、水电煤气等消费行为包含在CPI中,比如,在生活成本等多种上涨因素叠加下造成房租大涨,最终也会传导至CPI上。

一方面,从年初的1.7%到12月的4.5%,这一轮的CPI猛涨与猪肉价格密切相关。在影响12月CPI因素中,猪肉价格上涨97.0%,影响CPI上涨约2.34个百分点。

2019年,随着基金业绩的节节攀升,公募基金发行量也创出4年来新高。Choice数据显示,截至12月25日,年内基金发行额超过1.3万亿元,仅次于牛市时期的2015年,成为名副其实的发行大年。其中,新发行的股票型基金数量超过200只,平均发行份额11.7亿元,均创近4年新高,ETF作为股票型基金中的翘楚贡献颇多。

基金经理作为投资人的大管家,在营销团队的策划下,和投资人的距离正在越来越近。比如今年热度不减的“基金经理写信”,情感牌、投资思路可谓一网打尽,让原本不可捉摸的基金产品一下子有了温度,且其衍生模式也越来越丰富。

尼尔森的《中国年轻人负债状况报告》显示,在被调查的18岁至29岁的人群中,信贷产品渗透率为86.6%。使用信用卡的比例达到46%,使用互联网分期消费产品的比例达到61%。

对于很多与A一样需要经常打理头发的女生来讲,38元洗剪吹早已成为历史,A感慨称,“烫染的话,就会被推荐头发护理,一次烫染基本上一千起步,要不然是出不了理发店的。”

CPI尽管会短期冲高,但PPI (工业生产者出厂价格指数)开始反弹。数据显示,2019年12月PPI环比由上月下降0.1%转为持平,同比下降0.5%,降幅比上月收窄0.9个百分点。

除了这类以情动人的单向“刷粉”,作为基金经理来信的“衍生品”,录播形式的音视频已在基金业大量推广。以博时基金为例,其微博经常发布视频形式的基金经理观点,且做工精良,言之有物,成为基民及时了解持有基金投资方向的简单方式。除此之外,喜马拉雅等平台也成为基金公司获取流量的重要渠道,各类理财课堂、基金经理投资观点分享等形式的栏目屡见不鲜。

除此之外,该基金公司近期再度推出基金经理新年手写信的活动,线下对接线上,全方位打造基金经理“邻家小哥哥”的形象。此次活动中,基金经理杜振业,总经理助理、投资总监徐小勇将给基民写信。据悉,杜振业所管理的长安鑫益增强混合、长安裕腾混合被持有人亲昵地称作“大安、小安”,而其持有人则被称作“安粉”,粉丝亲近度颇高。

冰冻三尺,非一日之寒。2010年1-5月,全国房地产开发投资同比增长38.2%,为此前十年的历史高点,也打开了此后的房价上涨曲线。可以说,在2020年之前的十年间,中国的房地产市场经过了从狂热到高潮再到逐步降温的疯狂十年,这十年间积攒的高房价正通过房租对人们衣食住行的必需品价格产生直接影响。从这一角度来看,Tony老师涨价确实不可避免:毕竟开店的最大成本就在于不菲的租金。

但这一切,对于三十出头的A女士来说,在2020年春节到来前,可能要改写了,她决定要跟她的Tony老师说“再见”。

实际上,随着社交电商营销潜力的一次次得到验证,打造IP形象已经席卷基金圈,并深度融入社交电商的运营之中。比如长安基金举办线上互动活动时,还不忘送出定制类IP礼品,诸如印有IP形象的无线充电器、抱枕等。“相比让人产生距离感的公司名称,我司代表职场新人的安小美、代表职场精英的安博士两个IP形象可针对不同年龄段的受众,持续提供有温度的投资者陪伴服务。”该人士说。

据了解,机智姐IP已和光大保德信基金推出的多个栏目、课程绑定,令公司的品牌塑造更能有的放矢。

“鼠年即将到来,我们最近在研究新年盲盒活动,看能否和基金投资结合起来,让投资人感受这种深深吸引90后的玩法。”长安基金市场部人士表示,“在社交电商的探索中,我们都是不断地在试错、学习。”

增加“粉丝”黏性的线上活动已经成为部分具备资金实力基金公司的营销标配,中秋送大闸蟹、参与回复送话费等,可谓“一言不合就送福利”,许多基金公众号的粉丝数也因此稳步增加。

2020你是花钱还是攒钱?

尼尔森数据显示,去除当月还清的消费类信贷使用人群,实质负债人群为44.5%。此外,在18岁至29岁的年轻人中,还有13.4%的人群连当期还清的信贷都没有,是“完全的”零负债。

超九成“90后”生活有压力

营销方法三:网络社区和线下活动双管齐下

腾讯理财通日前发布的《90后理财与消费报告》显示,98.4%的“90后”认为生活有压力,住房、汽车是主要压力来源,对恋爱消费,男生压力明显大于女生。

“这真是个小门店,就是因为性价比不错,就办了卡,从六折的卡后来多次充值后升到3.8折,哪怕搬家一年多了,我还是会经常坐半个多小时地铁过来做头发。但现在价格越涨越高,加上路上的时间成本太高,我以后可能不会再特意过来。”A表示。当然更重要的原因是,她说自己一年在头发上的预算是两三千块钱,超过这个预算变得难以接受。

此前在CPI向上时,PPI出现向下情况,业内声音指出,这反映出内需及投资不足,工业企业盈利压力增大,而不断扩大内需增长是推动指数回暖的重要手段。简单来说,落实到个人上,要一一己之力助力经济回暖就要能挣会花。

“很多年轻人把信用卡、花呗等消费类信贷看作是‘支付工具’,大部分债务会在当月偿还,不产生利息。”尼尔森消费者洞察研究总监何歆说,这部分人群实际上并没有真正负债。

腾讯理财通高级研究员王钧认为:“这可能与社会、家庭对高学历人群预期较高,以及该人群自我预期较高有关。”

不要低估一个女人对于房子的执念,也不要低估一个女人对于常年光顾的Tony老师的感情――前者可以用归属感来解释,而后者则需要一种更为玄学的安全感来理解,毕竟在各路试错后遇到一个懂你的理发师,难度不亚于谈恋爱,所以就有网络声音戏谑称“流水的伴侣,铁打的Tony”。

“随着消费理念转变,互联网金融技术的发展,征信的逐步规范化、社会化,消费金融行业有很大发展空间。”何歆说。这也意味着“90后”可以更多地利用消费金融带来的便利。

不仅如此,随着直播技术的推广,音视频直播也被许多基金公司当作路演“售基”、沟通交流的有效选项。以汇添富绝对收益定开混合基金为例,该基金在最近一次开放期内,在小鹅通平台上开展了基金经理视频直播,以互动的形式回答基民提出的一系列问题,在吸引新客户、留存老客户上取得了不错的效果。

“等我把这家理发店的卡花完了,我可能要换Tony老师了。”相信我,当一个女人决心要离开光顾多年的理发师时,必然是有极为重要的原因。

“基金公司拟人化尝试符合社交电商的运营方向,由于效果显著,去年我们已将微信号名称也改为机智姐,目前正在酝酿第四次的升级。”该市场部人士表示。

还记得晋升速度最快的基金经理之一何奇吗?他管理的光大保德信中国制造2025混合2017年四季度起曾重仓地产股,并一度因地产股上涨斩获亮丽的业绩,声名鹊起。沉寂了一段时间后,何奇今年年末因重仓成长股使业绩再次上扬。Choice数据显示,该基金近1个月、近3个月业绩名列前茅。

很多人即便不熟悉,也见到过那只肥嘟嘟、黑漆漆、傻乎乎的熊——熊本熊。当年熊本熊部长红遍全球的时候,基金业可能还没意识到拟人化的IP有多么重要,而在粉丝经济热火朝天的当下,打造IP已成为基金公司实现流量突破前的重要步骤。

自去年以来,ETF基金便成为基金公司群雄逐鹿的重要战场,今年更是延续了此前的火爆场面。博时央企创新驱动ETF、嘉实中证央企创新驱动ETF发行金额超过100亿元,工银瑞信沪深300ETF、富国中证军工龙头ETF等产品募资额也超过50亿元,成为基金公司的吸金利器。

近半“90后”有实质负债

以长安基金的基金经理杜振业为例,他在蚂蚁财富上的社区里人气很旺,该社区成立至今共被赞1.6万次,吸引粉丝近5000人。从互动上来看,杜振业被定位为基民的朋友,每月会有一到三次的发文交流,字数类似长微博,基民的互动留言也数量较多。

新华社 许晟、李延霞

中国新经济研究院联合支付宝发布的《90后攒钱报告》还显示,“90后”首次开始理财的平均年龄是23岁,比父母辈第一次接触理财早了整整10年。

不过,即便是银行账户有存款,可还是让以A为代表的部分人群,在面对Tony老师涨价这种现象时感到莫名焦虑从而选择理性消费。最近有机构的调研数据指出,在北京月薪1.77万才能实现租一居室自由,那么,在北京、或者各线城市中,账户中究竟有多少前才能实现消费自由?

躲得过房价,躲不过的CPI

“日常除吃喝外,旅游、看电影、玩游戏支出较大。”现居北京、1990年出生的郝先生刚从日本游玩归来,存钱不多、无房无车、压力不小。

有媒体报道称,“口红一哥”李佳琦曾15分钟卖掉15000支口红。作为社交电商的“当红炸子鸡”,李佳琪可谓家喻户晓,基金销售达人们也期望能效仿分羹。“粉丝经济”时代,谁能抢占社交电商的流量制高点,谁就有望在销售“红海”中脱颖而出。那么,基金公司是如何利用社交电商平台“吸粉”的呢?

“过去,私募基金比较注重以专业的投资能力与温馨的陪伴服务赢得高净值客户的信任。现在,公募基金的普通投资者越来越感受到基金公司的重视,随着基金公司社交营销的发展,他们再也不是面目模糊的‘众人’。”业内人士表示。

当12月CPI涨幅已经高达4.5%,存在银行或者各种货币基金里的钱开始“负增长”,截至1月10日,余额宝的7日年化收益率仅剩2.429%。与3年前动辄5%、6%的七日年化收益率有不小差距。

先以基金经理“安抚信”为例,这类信件在为投资人解答操作思路的同时,能增加投资者的黏性,使投资者能更长期、理性地看待基金产品的净值波动,是基金经理与基民交流的利器。

值得关注的是,人情消费也是“90后”的重要压力来源。在腾讯理财通的报告中,选择这一项的“90后”占比达到31.7%,仅次于买房买车与日常开销。

“90后”除了努力工作,增加工资收入满足消费外,他们会更多地借助信用卡、互联网分期消费产品满足消费需要。

国家统计局1月9日公布的2019年12月全国CPI(居民消费价格指数),12月CPI同比上涨4.5%,环比由11月上涨0.4%转为持平。其中,食品价格上涨17.4%,非食品价格上涨1.3%。面对吃穿住行类的各种生活成本上涨,有网友戏谑称:“除了工资不涨,全部开销都在涨。”

A光顾这家店还是因为三四年前曾在附近租房,用她的话说,当年经常给她剪头的理发师还没有如今高大上的title,几年过去后,这个并不善言辞的理发师已经成为店内“总监”,剪发价格也一再刷新。

在刚刚过去的2019年,人们对于“猪二哥”价格的关注程度也许超过了房价。

但信贷产品的使用,并不意味着“90后”往往超前消费、负债消费。

那么,随着物价一路猛涨,房价究竟会如何?

有统计数据显示,截至2018年末,我国城乡居民储蓄存款余额为71.6万亿元,总量巨大,且还在快速增长。

“90后”更喜欢通过互联网理财。腾讯理财通的报告显示,84.5%的“90后”选择了互联网平台,远远高出选择银行等传统理财渠道的比例。

A在春节前最后一次去完这家陪伴她多年的理发连锁店后,对着1290元的染发价格单深吸了一口气,尽管只是染发和“稍微修一下”,她还是觉得这个价格超出了预期,她补充说:“我连烫都没敢烫。”

“我几乎把80%的钱都放在了余额宝里,还有一些放在招行的一个理财产品里。”郝先生说,之前还关注过黄金,买过一点点。

营销方法二:打造基金公司专属IP形象

新基金销售额创4年新高

但需提醒的是,目前互联网领域仍有一些平台对产品把关不严,没能引导投资者建立长期投资、资产配置等科学投资理念,部分平台风险还较高,投资者需要仔细甄别,谨慎投资。

“对于‘90后’来说,当前大多数处在事业上升期,更重要的是努力工作提升工资收入,为将来的财富增值打下一个好基础。”王钧说,同时也要养成好的消费、理财习惯,树立科学的消费、理财观念。

“目前的理财收益可能只是‘90后’收入的一个补充,但随着年龄增长,财产性收入比例将越来越高、越来越重要。”王钧说。

市场主流观点认为,CPI冲高后,短期内暂时不会迅速回落。行业分析人士引述农业部数据称,进入1月份以来,猪肉价格略有上涨,农产品(000061,股吧)菜篮子价格亦呈上涨趋势,另一方面,国际环境不稳定不确定因素增加,布伦特原油现货价一度冲破70美元/桶,下阶段物价仍有继续上涨可能。

营销方法一:基金经理写亲笔信

当然,很多基金公司并不满足于和基民在线上打得火热。比如,近日银华基金“银华乐跑”在广州举行,此项大型活动已持续多年,上海、深圳、北京均留下过他们的足迹。

有意思的是,这份报告还显示,压力指数与学历成正比,学历越高的“90后”压力越大,硕士及博士成为“90后”中最“高压”的人群。

2019年以来,中央出台一系列政策促消费稳投资,内需潜力开始不断释放。最新数据显示,2019年前11个月,全国实现社会消费品零售总额37.3万亿元,同比增长8.0%,预计全年社会消费品零售总额将首次突破40万亿元。消费对经济增长的贡献率超过60%,将连续6年成为经济增长的第一拉动力。

所以,开年一个大问题是,2020你的flag,是花钱还是攒钱?

走过2019年这个冬天,不光是Tony老师在涨价,最近连麦当劳持续多年的6块钱早餐都没了。最近,麦当劳宣布原来的6元早餐涨至9元,50%的涨幅在网络引发热议。除了汉堡外,北京南二环路边西北风味快餐店里的一个肉夹馍也已经标价15块,而某著名西北餐饮品牌的肉夹馍已经涨到了18块……

沪上一家基金公司市场部人士说:“投资人为杜振业绝对收益理念买单,大、小安产品人气很高,而且长安基金形象维护得也比较好,他家的手写信活动确实有挺多人参与。”

引人关注的是,在2019年,与猪肉价格一路飙涨形成对比的是,随着楼市销售面积走跌,房价已经被拴住缰绳。机构数据显示,2019年12月百城住宅平均价格为15168元/平方米,环比上涨0.42%,较2018年12月同比上涨3.34%。从12月数据来看,这一次,CPI似乎跑赢了房价。

郝先生并非个例,“90后”似乎比他们的父辈们更愿意理财。《90后理财与消费报告》显示,投资理财收益已成为“90后”工资外最普遍的收入来源。

近期,何奇给投资人写了一封信,言辞恳切地分析了之前业绩处于低谷的原因,并分享了未来的投资方向。“在这次低谷期,我进行了深刻反思并大刀阔斧地优化了投资策略,重新确立了以自下而上为主的配置思路,由此开始逐步修复净值曲线。作为一个经历了巅峰与低谷的基金经理,低迷期的艰难蜕变远比高峰期的春风得意弥足珍贵,这是一个年轻基金经理走向成熟的必经之路。”他在信中说。

消费、投资与出口,被认为是拉动中国经济增长的三驾马车。在过去很多年,投资是拉动我国经济增长的主要驱动力,不过,自2013年起,消费逐渐超过了投资,成为经济稳定增长的“顶梁柱”。

格上财富研究员张婷认为,基金经理给投资者写信,一定程度上可以拉近与投资者的距离。投资者买了基金之后,无论净值涨跌,一般很难获悉基金经理的操作思路及后期的想法,而基金经理的亲自解释能增加投资者信心。